78 procent på plus hos PPM
Juni blev en strålande månad för PPM-spararna. Andelen sparare på plus ökade från 67 till 78 procent och bara 6 procent har nu en förlust på mer än 10 procent.
Varje månad gör PPM ett stickprov bland alla 5,4 miljoner konton, för att ge en bild av hur spararnas värdeutveckling fördelar sig. Per 30 juni har PPM jämfört insatta pensionsrätter med aktuellt marknadsvärde hos 14.000 konton. Resultatet är nedanstående fördelning:
Sammanlagt betyder detta att 41 procent av PPM-spararna nu har en värdeökning på över 10 procent. Denna andel är intressant eftersom det alternativ som ger den jämnaste utvecklingen, en kort svensk räntefond, har givit ungefär 10 procent värdeökning sedan PPM startade hösten 2000 (för en person som haft ungefär samma inkomst varje år under perioden 1995 till 2003, de nio år som nuvarande PPM-insättningar baseras på). Nästan hälften av PPM-spararna har alltså nu lyckats lika bra eller bättre än det mest försiktiga alternativet.
Stor förändring
Jämfört med för två år sedan är förändringen dramatisk. 31 maj 2003 hade 69 procent av PPM-spararna en värdeminskning på mellan 20 och 40 procent. Och bara 3,9 procent hade då en positiv värdeförändring (se ”De yngsta vinnare hos PPM”, länk ovan till höger).
Även jämfört med fördelningen 31 maj i år är förändringen stor. Andelen PPM-sparare som har en positiv värdeökning har på en månad klättrat från 67 till 78 procent. Ännu större är dock förändringen bland dem som lyckats bäst, respektive sämst: Andelen som har en värdeminskning på mer än 10 procent har minskat från 12 till 6 procent. Andelen som har en värdeökning på mer än 20 procent har samtidigt ökat från 5 till 11 procent. Och andelen som nått en värdeökning över 30 procent har ökat från 1,8 till 3,4 procent.
Förklaringen till att fördelningen har ändrat sig mer i ändarna är troligen att dessa PPM-sparare normalt har valt enbart aktiefonder, och under juni är det börsuppgångar räknat i svenska kronor som främst givit värdeökning, medan de fonder som placerar en stor del av förmögenheten i svenska räntepapper (blandfonder och många generationsfonder) haft en svagare värdeökning.
Portfölj 6 har ökat 50 procent
Kanske finns läsare som är nyfikna på hur mitt PPM-sparande har utvecklats. Jag har ända sedan starten hösten 2000 placerat som portfölj 6 i Morningstars PPM-test (länk ovan till höger) och när jag i dag loggar in på www.ppm.nu så är min värdeökning plus 50 procent. Relativt sett har därmed mitt försprång ökat något jämfört med juni 2003, då PPM-snittet var en värdeminskning på 29 procent och jag hade en värdeökning på 1 procent.
Hittills under år 2005 har min värdeökning klättrat från 32 till 50 procent, trots att jag valt att ha en hög andel räntefond i väntan på ett bättre köptillfälle. Förklaringen är främst att jag hade med East Capital Balkan fram till i mitten på februari. Värdeökningen under juni har stärkt min övertygelse att ta det försiktigt, eftersom den främst beror på att dollarkursen stigit (se ”Dollarn förklarar hela börsuppgången”, länk ovan till höger). Jag tycker att argumenten är starka för att dollaruppgången är tillfällig, vilket betyder att risken ökat för en börsnedgång framöver. Alltså är jag nöjd med att ta semester resten av juli med hälften av portfölj 6 placerat i en kort räntefond.
| Värdeförändring hos PPM | ||
| Marknadsvärde - insättningar i % av insättningar, per 30 juni 2005 |
Antal PPM-sparare | Andel |
| Sämre än minus 40% | 10 258 | 0,2% |
| Minus 40-30% | 14 654 | 0,3% |
| Minus 30-20% | 54 221 | 1,0% |
| Minus 20-10% | 234 102 | 4,3% |
| Minus 10- 0% | 906 366 | 16,6% |
| Plus 0 -10% | 2 018 991 | 37,0% |
| Plus 10-20% | 1 619 662 | 29,7% |
| Plus 20-30% | 419 478 | 7,7% |
| Bättre än plus 30% | 184 644 | 3,4% |
| Summa | 5 462 376 | 100% |
Sammanlagt betyder detta att 41 procent av PPM-spararna nu har en värdeökning på över 10 procent. Denna andel är intressant eftersom det alternativ som ger den jämnaste utvecklingen, en kort svensk räntefond, har givit ungefär 10 procent värdeökning sedan PPM startade hösten 2000 (för en person som haft ungefär samma inkomst varje år under perioden 1995 till 2003, de nio år som nuvarande PPM-insättningar baseras på). Nästan hälften av PPM-spararna har alltså nu lyckats lika bra eller bättre än det mest försiktiga alternativet.
Stor förändring
Jämfört med för två år sedan är förändringen dramatisk. 31 maj 2003 hade 69 procent av PPM-spararna en värdeminskning på mellan 20 och 40 procent. Och bara 3,9 procent hade då en positiv värdeförändring (se ”De yngsta vinnare hos PPM”, länk ovan till höger).
Även jämfört med fördelningen 31 maj i år är förändringen stor. Andelen PPM-sparare som har en positiv värdeökning har på en månad klättrat från 67 till 78 procent. Ännu större är dock förändringen bland dem som lyckats bäst, respektive sämst: Andelen som har en värdeminskning på mer än 10 procent har minskat från 12 till 6 procent. Andelen som har en värdeökning på mer än 20 procent har samtidigt ökat från 5 till 11 procent. Och andelen som nått en värdeökning över 30 procent har ökat från 1,8 till 3,4 procent.
Förklaringen till att fördelningen har ändrat sig mer i ändarna är troligen att dessa PPM-sparare normalt har valt enbart aktiefonder, och under juni är det börsuppgångar räknat i svenska kronor som främst givit värdeökning, medan de fonder som placerar en stor del av förmögenheten i svenska räntepapper (blandfonder och många generationsfonder) haft en svagare värdeökning.
Portfölj 6 har ökat 50 procent
Kanske finns läsare som är nyfikna på hur mitt PPM-sparande har utvecklats. Jag har ända sedan starten hösten 2000 placerat som portfölj 6 i Morningstars PPM-test (länk ovan till höger) och när jag i dag loggar in på www.ppm.nu så är min värdeökning plus 50 procent. Relativt sett har därmed mitt försprång ökat något jämfört med juni 2003, då PPM-snittet var en värdeminskning på 29 procent och jag hade en värdeökning på 1 procent.
Hittills under år 2005 har min värdeökning klättrat från 32 till 50 procent, trots att jag valt att ha en hög andel räntefond i väntan på ett bättre köptillfälle. Förklaringen är främst att jag hade med East Capital Balkan fram till i mitten på februari. Värdeökningen under juni har stärkt min övertygelse att ta det försiktigt, eftersom den främst beror på att dollarkursen stigit (se ”Dollarn förklarar hela börsuppgången”, länk ovan till höger). Jag tycker att argumenten är starka för att dollaruppgången är tillfällig, vilket betyder att risken ökat för en börsnedgång framöver. Alltså är jag nöjd med att ta semester resten av juli med hälften av portfölj 6 placerat i en kort räntefond.
