Uppdateringen gjordes bara drygt två veckor efter årets botten för världsindex och under de följande tre månaderna skedde större delen av årets börsuppgång. De tre aktiva portföljerna (nummer 4-6) steg med över 23 procent och fortsatte därmed att utklassa både Premiesparfonden och världsindex.
Krönikan ”Mer småbolag i PPM-portföljerna” summerar väl de ändringar som gjordes och alla fem aktiefonder i de aktiva portföljerna steg mer än 20 procent. Börserna i New York och Tokyo hade klarat sig bättre än de flesta andra aktiemarknader under börsraset 2008, men nu återhämtade de sig inte alls lika brant.
Utvecklingen under
våren visar hur viktigt det är att våga investera fullt ut i aktiefonder när det ser som mörkast ut. Jag skrev om detta veckan innan uppdateringen den 25 mars i krönikan ”Mörkast timmen innan gryningen, igen” där jag påpekade att den som vill vara med om hela nästa börsuppgång måste vara tidigt ute.
| Morningstars PPM-portföljer | |||
| 25 mars -- 16 juni 2009 | Andel i port |
Avkastn % |
Bidrag % |
| Portfölj 1 - passiv, låg risk | |||
| SPP Index Europa | 20% | 17,6 | 3,5 |
| SPP Index USA | 20% | 10,3 | 2,1 |
| Skandia Realräntefond | 30% | -1,7 | -0,5 |
| Skagen Global | 20% | 20,9 | 4,2 |
| Lannebo Småbolag | 10% | 28,7 | 2,9 |
| Totalt | 100% | 12,1 | |
| Portfölj 2 - passiv, mellanrisk | |||
| SPP Index Europa | 25% | 17,6 | 4,4 |
| SPP Index USA | 30% | 10,3 | 3,1 |
| Skagen Global | 20% | 20,9 | 4,2 |
| Morgan S Japanese Value | 10% | 13,3 | 1,3 |
| Lannebo Småbolag | 15% | 28,7 | 4,3 |
| Totalt | 100% | 17,3 | |
| Portfölj 3 - passiv, hög risk | |||
| SPP Index Europa | 20% | 17,6 | 3,5 |
| SPP Index USA | 30% | 10,3 | 3,1 |
| Morgan S Japanese Value | 15% | 13,3 | 2,0 |
| Lannebo Småbolag | 20% | 28,7 | 5,7 |
| First State Em Leaders | 15% | 24,7 | 3,7 |
| Totalt | 100% | 18,0 | |
| Portfölj 4 - aktiv, låg risk | |||
| Lannebo Småbolag | 20% | 28,7 | 5,7 |
| Skagen Global | 40% | 20,9 | 8,4 |
| First State Em Leaders | 10% | 24,7 | 2,5 |
| D&K Sverige | 10% | 23,4 | 2,3 |
| Öhman Företagsobligation | 20% | 12,4 | 2,5 |
| Totalt | 100% | 21,4 | |
| Portfölj 5 - aktiv, mellanrisk | |||
| Lannebo Småbolag | 30% | 28,7 | 8,6 |
| SEB Internet | 10% | 25,4 | 2,5 |
| Skagen Global | 40% | 20,9 | 8,4 |
| First State Em Leaders | 10% | 24,7 | 2,5 |
| D&K Sverige | 10% | 23,4 | 2,3 |
| Totalt | 100% | 24,3 | |
| Portfölj 6 - aktiv, hög risk | |||
| Lannebo Småbolag | 30% | 28,7 | 8,6 |
| SEB Internet | 20% | 25,4 | 5,1 |
| Skagen Global | 30% | 20,9 | 6,3 |
| First State Em Leaders | 10% | 24,7 | 2,5 |
| D&K Sverige | 10% | 23,4 | 2,3 |
| Totalt | 100% | 24,8 | |
| Snitt alla sex portföljer | 19,6 | ||
| Jämförelser | |||
| MSCI World index, i kronor | 12,7 | ||
| Affärsvärldens generalindex | 20,7 | ||
| Premiesparfonden | 18,5 | ||
